ВПЛИВ НЕПРАЦЮЮЧИХ КРЕДИТІВ НА ПРИБУТКОВІСТЬ КОМЕРЦІЙНИХ БАНКІВ: ДОСВІД ЗАХІДНИХ БАЛКАН

Article Sidebar

PDF (English)

Надіслано: 22-02-2024

Опубліковано: 30-06-2024

DOI: https://doi.org/10.55643/fcaptp.3.56.2024.4355
Ключові слова:
непрацюючі кредити прибутковість комерційні банки країни Західних Балкан
Номер
Том 3 № 56 (2024): ФІНАНСОВО-КРЕДИТНА ДІЯЛЬНІСТЬ: проблеми теорії і практики
Розділ
СУЧАСНЕ БАНКІВНИЦТВО: ПРОБЛЕМИ ТА ПЕРСПЕКТИВИ РОЗВИТКУ
Як цитувати
Шкодра, Й., Анастасіуб, Д., & Калландраніск, Х. Х. (2024). ВПЛИВ НЕПРАЦЮЮЧИХ КРЕДИТІВ НА ПРИБУТКОВІСТЬ КОМЕРЦІЙНИХ БАНКІВ: ДОСВІД ЗАХІДНИХ БАЛКАН. Financial and Credit Activity Problems of Theory and Practice, 3(56), 49–58. https://doi.org/10.55643/fcaptp.3.56.2024.4355
Creative Commons License

©, Авторські права належать авторам.

Ця стаття опублікована  відповідно до стандартів відкритого доступу та розповсюджується за ліцензією Creative Commons Attribution 4.0 International (CC BY 4.0), яка дозволяє необмежене використання, розповсюдження та відтворення змісту на будь-якому носії, за умови зазначення оригінального автора та джерела.

Main Article Content

Йехона Шкодра
к.е.н., доцент, Приштинський університет, Приштина, Албанія
https://orcid.org/0000-0001-9207-4098
Дімітріос Анастасіуб
к.е.н., с.н.с., Афінський університет економіки та бізнесу, Афіни, Греція
Христос Христос Калландраніск
к.е.н., доцент кафедри бухгалтерського обліку та фінансів, Університет Західної Аттики, Афіни, Греція
https://orcid.org/0000-0003-2111-4448

Анотація

Наші результати показують, що існує чіткий негативний зв'язок між прибутковістю активів та непрацюючими кредитами, що свідчить про те, що збільшення непрацюючих кредитів призводить до зниження прибутковості банків.
Метою цього дослідження є вивчення впливу непрацюючих кредитів (NPL) на прибутковість комерційних банків у країнах Західних Балкан (WBC) – Албанії, Косово, Чорногорії, Північній Македонії та Сербії. Наша вибірка включає всі комерційні банки WBC за період 2008-2018 рр.
Ми визначаємо рентабельність активів (ROA) як показник прибутковості банку, який є залежною змінною в цьому дослідженні. Основною пояснювальною змінною є відношення непрацюючих кредитів до загального обсягу кредитів (NPL). Крім того, ми розглядаємо такі контрольні змінні: CAR (Capital to Risk-Weighted Assets); OCE (операційна економічна ефективність); LIQ (ліквідність).
Наше дослідження показує, що фінансові установи та політики повинні стежити за активами NPL, оскільки будь-який додатковий приплив «сумнівних» кредитів у фінансовий сектор збільшує ймовірність виникнення в банків проблем із прибутковістю. Результати цього дослідження випливають із кількох політичних наслідків не лише для практиків і менеджерів банків, але й для регуляторів і політиків. З одного боку, менеджери банків повинні ретельно перевіряти дані клієнтів перед наданням кредиту, щоб зменшити інформаційну асиметрію та мінімізувати потенційні значення NPL. З іншого боку, регуляторам необхідно уважно стежити за рівнем достатності капіталу та прибутковості банків, щоб мінімізувати потенційне банкрутство банків через накопичення високих значень непрацюючих кредитів.

Article Details

Посилання

Akter, R., and Roy, J.K. (2017). Non-Performing Loan on Profitability: Evidence from Banking Sector of Dhaka Stock Exchange. International Journal of Economics and Finance, 9(3), 126-132. http://dx.doi.org/10.5539/ijef.v9n3p126 DOI: https://doi.org/10.5539/ijef.v9n3p126

Anastasiou, D. (2016). Management and Resolution methods of Non-performing loans: A Review of the Literature. Available at SSRN 2825819. https://mpra.ub.uni-muenchen.de/77581/1/MPRA_paper_77581.pdf DOI: https://doi.org/10.2139/ssrn.2825819

Anastasiou, D. (2017). Is ex-post credit risk affected by the cycles? The case of Italian bank. Research in International Business and Finance, 42, 242-248. DOI: https://doi.org/10.1016/j.ribaf.2017.07.051

http://dx.doi.org/10.1016/j.ribaf.2017.07.051 DOI: https://doi.org/10.1016/j.ribaf.2017.07.051

Anastasiou, D., Bragoudakis, Z., and Malandrakis, I. (2019). Non-performing loans, governance indicators and systemic liquidity risk: evidence from Greece. Interdisciplinary Journal of Economics and Business Law. http://dx.doi.org/10.2139/ssrn.4197729 DOI: https://doi.org/10.2139/ssrn.4197729

Anastasiou, D., Louri, H., and Tsionas, M. (2016). Determinants of Non-performing loans: Evidence from Euro-area countries. Finance Research Letters, 18, 116-119. https://doi.org/10.1016/j.frl.2016.04.008 DOI: https://doi.org/10.1016/j.frl.2016.04.008

Anastasiou, D., Louri, H., and Tsionas, Μ. (2019). Non-performing loans in the euro area: Are core-periphery banking markets fragmented. International Journal of Finance and Economics, 24(1), 97-112. https://doi.org/10.1002/ijfe.1651 DOI: https://doi.org/10.1002/ijfe.1651

Arellano, M., and Bond, S., (1991). Some tests of specification for panel data: Monte Carlo evidence and an application to employment equations. Review of Economic Studies, 58, 277–297. DOI: https://doi.org/10.2307/2297968

Ariyadasa C., Eliyathamby, A., Selvanathan, M. A., Siddique, B., and Saroja S. (2016). On the profitability of commercial banks: The Sri Lankan case. Applied Economics, 1–11. https://doi.org/10.1080/00036846.2016.1231909 DOI: https://doi.org/10.1080/00036846.2016.1231909

Barseghyan, L. (2010). Non-performing loans, prospective bailouts, and Japan's slowdown. Journal of Monetary Economics, 57(7), 873-890. https://doi.org/10.1016/j.jmoneco.2010.08.002 DOI: https://doi.org/10.1016/j.jmoneco.2010.08.002

Blundell, R., and Bond, S. (1998). Initial Conditions and Moment Restrictions in Dynamic anel Data Models. Journal of Econometrics, 87(1), 115–43. https://doi.org/10.1016/S0304-4076(98)00009-8 DOI: https://doi.org/10.1016/S0304-4076(98)00009-8

Çollakua, B., & Aliu, M. (2021). Impact of Non-Performing Loans on Bank’s Profitability: Empirical Evidence from Commercial Banks in Kosovo. Journal of Accounting, Finance and Auditing Studies, 7/3, 226-242. https://doi.org/10.32602/jafas.2021.027 DOI: https://doi.org/10.32602/jafas.2021.027

Dickey, D. A, & Fuller, W.A. (1981). Likelihood Ratio Statistics for Autoregressive Time Series with a unit root. Econometrica, 49, 1057-1072. https://doi.org/10.2307/1912517 DOI: https://doi.org/10.2307/1912517

Khurshid, D., and Piesse, J. (2016). Determinants of bank profitability in transition countries: What matters most? Research in International Business and Finance, 38, 69–82. https://doi.org/10.1016/j.ribaf.2016.03.015 DOI: https://doi.org/10.1016/j.ribaf.2016.03.015

Do, H., Ngo, T., & Phung, Q. (2020). The effect of non-performing loans on profitability of commercial banks: Case of Vietnam. Accounting, 6(3), 373-386. https://doi.org/10.5267/j.ac.2020.1.001 DOI: https://doi.org/10.5267/j.ac.2020.1.001

Kingu, P., Macha, D., and Gwahula, D. (2018). Impact of Non-Performing Loans on Bank’s Profitability: Empirical Evidence from Commercial Banks in Tanzania. International Journal of Scientific Research and Management, 6(1), 71-78. https://doi.org/10.18535/ijsrm/v6i1.em11 DOI: https://doi.org/10.18535/ijsrm/v6i1.em11

Kolapo, T., Ayeni, R., and Oke, M. (2012). Credit Risk and Commercial Banks Performance in Nigeria: A Panel Model Approach. Australian Journal of Business and Management Research, 2(2), 31-38. http://dx.doi.org/10.52283/NSWRCA.AJBMR.20120202A04 DOI: https://doi.org/10.52283/NSWRCA.AJBMR.20120202A04

Kuznetsova, A., Azarenkova, G., and Olefir, Ie. (2017). Implementation of the “bail-in” mechanism in the banking system of Ukraine. Banks and Bank Systems, 12(3), 269-282. https://doi.org/10.21511/bbs.12(3-1).2017.11 DOI: https://doi.org/10.21511/bbs.12(3-1).2017.11

Louzis, D. P., Vouldis, A. T., and Metaxas, V. L. (2012). Macroeconomic and bank-specific determinants of non-performing loans in Greece: A comparative study of mortgage, business and consumer loan portfolios. Journal of Banking and Finance, 36(4), 1012-1027. https://doi.org/10.1016/j.jbankfin.2011.10.012 DOI: https://doi.org/10.1016/j.jbankfin.2011.10.012

Madishetti, S., and Rwechungura, K. A. (2013). Determinants of bank profitability in a developing economy: empirical evidence from Tanzania. Asian Journal of Research in Banking and Finance, 3(11), 46-65. https://www.semanticscholar.org/paper/Determinants-of-Bank-Profitability-in-a-Developing-Madishetti-Rwechungura/41ff6d28d2f045817e75ef5b93c9b70e8495b55f

Messai, A., and Jouini, F. (2013). Micro and macro determinants of non-performing loans. International Journal of Economics and Financial Issues, 3(4), 852-860. https://www.researchgate.net/publication/286345094_Micro_and_Macro_Determinants_of_Non-performing_Loans

Nawaz, M., Munir, S., Siddiqui, S. A., Tahseen-ul-Ahad, F. A., Asif, M., & Ateeq, M. (2012). Credit risk and the performance of Nigerian banks. Interdisciplinary Journal of contemporary research in Business, 4(7), 49-63.

Ombaba, K. B. M. (2013). Assessing the Factors Contributing to Non–Performance Loans in Kenyan Banks. European Journal of Business and Management, 5(32). https://www.researchgate.net/publication/344310551_Assessing_the_factors_contributing_to_Non-Performing_Loans_in_Kenya_Banks

Kingu, P. S., Macha, S., & Gwahula, R. (2018). Impact of Non-Performing Loans on Bank’s Profitability: Empirical Evidence from Commercial Banks in Tanzania. International Journal of Scientific Research and Management, 6(1), 71-79. https://doi.org/10.18535/ijsrm/v6i1.em11 DOI: https://doi.org/10.18535/ijsrm/v6i1.em11

Regehr, K., and Rajdeep S. (2016). Has the Relationship between Bank Size and Profitability Changed? Economic Review-Federal Reserve Bank of Kansas City, 101, 49–72. https://www.kansascityfed.org/Economic%20Review/documents/478/2016-Has%20the%20Relationship%20between%20Bank%20Size%20and%20Profitability%20Changed%3F%20.pdf

Saeed, M. S. (2014). Bank-related, industry-related and macroeconomic factors affecting bank profitability: A case of the United Kingdom. Research Journal of Finance and Accounting, 5, 42–50. https://core.ac.uk/download/pdf/234629777.pdf

Boahene1, S. H., Dasah, J., & Agyei, S.K. (2012). Credit Risk and Profitability of Selected Banks in Ghana. Research Journal of Finance and Accounting, 3(7). https://core.ac.uk/download/pdf/234629317.pdf

Shkodra, J. (2019). Financial performance of microfinance institutions in Kosovo. Journal of International Studies, 12(3), 31-37. http://dx.doi.org/10.14254/2071-8330.2019/12-3/3 DOI: https://doi.org/10.14254/2071-8330.2019/12-3/3

Shkodra, J., and Ismajli, H. (2017). Determinants of the credit risk in developing countries: A case of Kosovo banking sector. Banks and Bank Systems, 12(4), 90-97. http://dx.doi.org/10.21511/bbs.12(4).2017.08 DOI: https://doi.org/10.21511/bbs.12(4).2017.08

Shkodra, J., Beqiri, V., et all. (2012). Credit Risk Management in Commercial Banks in Kosovo. International Journal of Business and Management Studies, 1(3), 115-124. https://www.researchgate.net/publication/297704273_CREDIT_RISK_MANAGEMENT_IN_COMMERCIAL_BANKS_IN_KOSOVO

Wintoki, M. B., Linck, J. S., and Netter, J. M., (2012). Endogeneity and the dynamics of internal corporate governance. Journal of Financial Economics, (105)3, 581–606. https://doi.org/10.1016/j.jfineco.2012.03.005 DOI: https://doi.org/10.1016/j.jfineco.2012.03.005